在“扶优限劣”的(de)基本方针下，私(sī)募(mù)基金行业监管趋(qū)严，近日又(yòu)有(yǒu)私(sī)募被“点名”。

　　5月4日，中国证券投资(zī)基金业(yè)协会(huì)网(wǎng)站披露的一则公告显示，雪杉基金存在违反专业(yè)化运营原则等四(sì)项违规行为。根据相关规定(dìng)，协(xié)会拟对雪(xuě)杉基金(jīn)公(gōng)开谴责、暂(zàn)停(tíng)受理其私募基金产品备案(àn)六个月；对时任雪杉基金(jīn)合规风控负责人的黄某公开谴责。

　　因(yīn)4项违规行为

　　雪杉基(jī)金(jīn)被暂停(tíng)备案六个月

　　5月4日，中(zhōng)国证(zhèng)券投资基金业协(xié)会(huì)网(wǎng)站披露了一则(zé)纪律处分事(shì)先告知得物上的东西是正品吗，得物上的东西是新的还是二手书(shū)送达公告。经查，深圳(zhèn)雪杉基金管理有(yǒu)限公司(sī)（简称“雪杉(shān)基金”）涉嫌从事违法(fǎ)违规行(xíng)为，时任高级管理人员(yuán)黄某(mǒu)应当对此(cǐ)承担法律责任(rèn)，协会(huì)拟对其作出纪律处分(fēn)。

　　公告显示(shì)，雪杉(shān)基金存在四项违规(guī)行(xíng)为：

　　一是违反专业(yè)化运营原则(zé)。其一，2019年5月，深圳(zhèn)雪杉(shān)与上海阿杏(xìng)达成《业务合作协议》，由债券发行人(rén)关联(lián)方出资(zī)认购上海阿杏(xìng)产品份额(é)，该产品通过深圳雪(xuě)杉(shān)在管(guǎn)产品“雪杉夏(xià)桐1号私募证券投资基金”最终投向(xiàng)指定债券产品。其二，2019 年5月，深圳雪(xuě)杉(shān)与(yǔ)株洲新芦淞产业发展集团有(yǒu)限公司（以下(xià)简(jiǎn)称(chēng)株洲新芦淞）签署《投资合(hé)作协议》，约定(dìng)由指定(dìng)第(dì)三方认购(gòu)“雪杉(shān)夏桐7号私募(mù)证券(quàn)投(tóu)资基金”，并由(yóu)该(gāi)产品(pǐn)购买(mǎi)指定(dìng)债券。以上行为不符(fú)合(hé)私募基金管理人专业化运营的要求。

　　二(èr)是(shì)未向投资者披露关联(lián)交易。2018年2月至2019年(nián)8月(yuè)，“雪杉夏桐1号私募证券(quàn)投资(zī)基金”“雪杉夏(xià)桐2号”“雪(xuě)杉夏桐3号”“雪杉夏桐(tóng)6号”“雪杉夏桐(tóng)7号”“雪杉常升(shēng)1号”“雪杉常升(shēng)2号”分别投(tóu)向上(shàng)海(hǎi)映雪(xuě)投资管理中心（有限合伙）（以下简(jiǎn)称上海映雪(xuě)）在(zài)管(guǎn)产品“映(yìng)雪吴钩(gōu)15号私募基金(jīn)”6.58亿(yì)元、1.95亿元、0.55亿(yì)元、1.13亿元、2.70亿元、0.51亿元及0.12亿元(yuán)。2018年2月，“雪杉春茗1号基金”投向上海(hǎi)映雪在管(guǎn)产品共计5610万元。

　　投资(zī)期间，深圳雪杉董事长郑宇为上海(hǎi)映雪执行事务合伙人、实际控制(zhì)人，上述交易构成关联交易，但深圳(zhèn)雪(xuě)杉未向投资者(zhě)进行明确、充(chōng)分(fēn)地披露。

　　三是未落(luò)实(shí)投资者(zhě)适当性管(guǎn)理要(yào)求(qiú)。雪杉(shān)春茗1号基金(jīn)的(de)投资者(zhě)王某的基金合同于2015年7月7日签署，但(dàn)是其(qí)风险(xiǎn)测评(píng)问卷(juǎn)则于2016年9月21日签署。

　　四(sì)是一般员工(gōng)违规(guī)兼(jiān)职。深圳雪(xuě)杉市(shì)场拓展(zhǎn)、投资(zī)运营、财务等岗位员(yuán)工存(cún)在兼职情(qíng)况(kuàng)。

　　黄(huáng)某于2016年3月至2019年4月任深圳雪杉合规风控负责人，应当对得物上的东西是正品吗，得物上的东西是新的还是二手(duì)发生在(zài)各(gè)自任职期间公司的违规行为承担(dān)相应责任(rèn)。

　　根据相关规定，协会拟对深圳(zhèn)雪(xuě)杉(shān)公开(kāi)谴责(zé)、暂停(tíng)受理其(qí)私募基金产品备(bèi)案六个月；对(duì) 黄某公开谴(qiǎn)责。

　　雪杉基金曾收警示函

　　值得(dé)注意的(de)是，这已经(jīng)不是雪(xuě)杉基金首次遭监管处罚。2022年6月18日，深圳(zhèn)证监局曾对雪杉基金出具(jù)警(jǐng)示函。

　　相(xiāng)关(guān)公告显示，经查，雪杉基金在(zài)从事(shì)私募基金业务活(huó)动中，存在(zài)未履行谨慎勤勉义务、未采取问卷调查等方式对个(gè)别投资者的风险识别能力和风险承(chéng)担能力进行评(píng)估、未按照合同约(yuē)定如实向投资者披(pī)露可能影响投资者合(hé)法权益(yì)的重大信息等情形。依据《私募(mù)管(guǎn)理办法(fǎ)》第三十三(sān)条规定，决定对其采取出具警示函的行政(zhèng)监管措(cuò)施。

　　百亿(yì)私募映(yìng)雪投资居股东之列

　　雪杉基金成立于2015年，注册(cè)资(zī)本为3250万元，机构(gòu)类型为私募证券投资基金管(guǎn)理人(rén)，全(quán)职员工(gōng)人数(shù)14人(rén)，管理规模(mó)区(qū)间为20-50亿(yì)元。去年(nián)2月份，雪(xuě)杉基金(jīn)曾(céng)进行(xíng)高管变更。目前(qián)雪杉基金(jīn)的(de)法人、总(zǒng)经理为汲(jí)培欣，合规风(fēng)控负责人为(wèi)曾峤。

　　值得注意的是，百亿私募映雪(xuě)投(tóu)资为雪(xuě)杉基(jī)金(jīn)的(de)股东(dōng)，持股(gǔ)占比(bǐ)4.2％。

　　除此(cǐ)之(zhī)外，雪杉基金还有一家关联公司为深圳(zhèn)市塔(tǎ)门投(tóu)资管理有限公(gōng)司，雪杉基金持股(gǔ)50.5％。塔门投资为私募股权、创业投资基金管理人。

　　雪杉(shān)基(jī)金(jīn)官(guān)网显示，雪杉基金还在香港控股成立(lì)了Cedar Value （HK） Limited（雪杉惠(huì)理(lǐ)（香港）有限公(gōng)司(sī)，“雪杉香港”），以期发(fā)挥与雪杉境内平台的跨境协同(tóng)效应，为投(tóu)资人(rén)寻(xún)找海外(wài)长期稳(wěn)定资(zī)产的(de)投资和并购(gòu)机会。

　　据介绍，雪杉的(de)投资策(cè)略是通过追踪资产价格(gé)指数、利率、汇率、指标性股(gǔ)指(zhǐ)等宏观经济和估值指(zhǐ)标(biāo)，以分析并提取经济周(zhōu)期中的(de)趋(qū)势(shì)性(xìng)行业(yè)和事件以最(zuì)大化投资上行收(shōu)益，同时引入(rù)非公开市(shì)场投资中(zhōng)的个体性估(gū)值和内在价值分(fēn)析体系，以更(gèng)好(hǎo)锁(suǒ)定投资的下行风险。但(dàn)在2020年10月，雪(xuě)杉基(jī)金官(guān)网的新(xīn)闻动态便停(tíng)止更(gèng)新。

未经允许不得转载：腾众软件科技有限公司 得物上的东西是正品吗，得物上的东西是新的还是二手